Abszolút hozam eszközalap, UNIQA

befektetes

A régi mondás szerint az embereket két dolog hajtja: a nyereségvágy és a félelem. A befektetések területén is pontosan ez a kettő a meghatározó. Vannak, akik célirányosan a legmagasabb hozamokra törnek, mindenáron. Aztán vannak az óvatos duhajok, akiknek a biztonság a legfontosabb.

A részvény alapú befektetési alapok néha nagyon félelmetesek tudnak lenni. Volt olyan nap, amikor például a legnagyobb kínai tőzsde esett majdnem 9%-ot. A legtöbb embernek nem lesz jó kedve, ha kiszámolja, hogy a tegnapi egymilliója, ma csak 912 ezret ér. (Csak így egymás közt, zárójelben jegyzem meg, hogy tavaly, amikor az egymillióból másfél lett, semmi rossz érzése sem volt senkinek…Másképpen fogalmazva, a kb 600 ezerből nem egymilliót, “csak” 912 ezret csináltunk egy év alatt…) Szóval, hiába száguld felfelé az árfolyam, de elképesztő bakugrásokat is tesz menet közben. Ez nagyon sokakat idegesít. Nem lehetne valamit kitalálni, hogy nagyon jó hozamokat érjünk el, csak éppen nagyon biztonságosan és nagyon egyenletesen?

Sajnos ilyen nincs. Annak ellenére, hogy a probléma lényegében feloldhatatlan, vannak próbálkozások kompromisszumos megoldások kialakítására.

Ilyen alap az UNIQA Abszolút hozam eszközalapja is. Nézzük csak, mit ír az alap ismertetője (nem mentesen némi marketingtől sem):

Abszolut_hozam

Az UNIQA Abszolút hozam eszközalap összetétele

“Az Abszolút hozamú eszközalap mögött egy olyan különleges részvényalap áll (az UNIQA Financial Services által aktív döntéshozatalai stratégiával kezelt UNIQA Financial Opportunities befektetési alap), amely minden piaci körülmény mellett – legyenek ezek akár csökkenő, emelkedő vagy stagnáló részvényárfolyamok – euró alapon legalább 6-7%-os hozamra törekszik. Ezt az alap kezelői úgy kívánják elérni, hogy amikor az elemzők és saját meglátásuk szerint a közeljövőben a nemzetközi részvények árfolyamai emelkedni fognak, akkor az alap túlsúlyosan részvényeket tart, amikor azonban a piaci vélekedés, valamint a vagyonkezelők meglátása szerint árfolyamcsökkenés fenyeget, akkor a biztonságosabb kötvény típusú befektetések, valamint az árfolyam-fedezeti ügyletek kerülnek túlsúlyba. Az eszközalap teljesítményét sokkal kisebb mértékű árfolyam-ingadozás jellemzi, mint egy hagyományos részvényalapét, amit a mögöttes alapok kezelője a fent leírt aktív befektetési stratégiák kihasználásával, részvények, készpénz és a fedezeti ügyletek kombinációjával tud elérni.”

Fordítsuk le magyarra! Mint tudjuk, az euró alapú bankkamatok 1-2%-osak. A cél, majdnem bankkamat biztonság mellett, a 6-7% hozam elérése. Ehhez konzervatív, elsősorban Nyugat-európai részvényeket alkalmaznak, és bevetnek minden biztonsági technikát. Nézzük meg, sikerült-e elérni ezt a célt! Ez az alap egyaránt elérhető forint és euró alapon. Nézzük először a forintos változatot:

uniqa-abszolut-hozam-forint

Az UNIQA Abszolút hozam forintos változat árfolyama

Háááát… Erről minden elmondható, csak az nem, hogy stabil, egyenletes emelkedésű! De nézzük csak az eurós változatot:

uniqa-abszolut-hozam-euro

Az UNIQA Abszolút hozam eurós változat árfolyama

No igen. Pontosan ezt szerettük volna. Szépen egyenletesen kúszik felfelé. Miért van ez az iszonyatos különbség a két grafikon közt? Az ok a tavalyi év forint/euró árfolyam bakugrásai. Az alap célja Euróban volt az egyenletes növekedés, nem forintban. A grafikonok alapján azt kell mondanom, ez nagyon jól sikerült. Az, hogy nekünk még egyelőre forintban van a fizetésünk és nem euróban, az egyelőre a mi egyéni szociális problémánk…

Sajnos a menyasszony nem ennyire szép. Ugyanis ez az alap viszonylag nem régen érhető el Magyarországon. Nézzük meg az anyaalapot, az UNIQA Financial Opportunities-t. Ez sem egy régi alap, de azért már bő két éves. A grafikon (természetesen euróban):

UFOfactsheet20090331

Az UNIQA Abszolút hozam anyaalap eurós változat árfolyama

Újabb meglepő fordulat. Rendkívül tanulságos. Lehet próbálkozni mindennel: egy komolyabb, az egész világra kiterjedő árfolyamesést igazából nem lehet eltüntetni! Ez van… Aki komoly nyereséget akar az értékpapír piacon, az vállalja be, hogy átmenetileg árfolyam-visszaesések is lesznek.

Amikor ide jutottam, nem tagadom, egy kicsit elszontyolodtam. Nekünk, pénzügyi tanácsadóknak egy visszatérő probléma, hogy az ügyfelek olyan pénzek kezelésében is kikérik a tanácsainkat, amelyet csak rövid időre, jellemzően pár hónapra akarnak befektetni. Ilyenkor az elvárás az, hogy jó hozam legyen, de nagy biztonsággal.

Tessék, itt a példa: ezt az alapot erre a célra hozták létre. Hiába az Uniqa kiváló alapkezelője, minden biztonsági trükkjével: igazából ez egy lehetetlen feladat. Nincs fából vaskarika. Ez van. A részvény alapú megoldások rövidtávon nem tudnak biztonságosak lenni. Ebből az a tanulság, hogy rá kell szánni az időt, túl kell lépni azon, hogy maximum a jövő hónapra tervezünk: tessék rendesen, hosszú távra megtervezni a pénzügyeinket, és akkor biztonságosan csatolhatók mellé a kiváló hozamú pénzügyi megoldások!

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

A tanácsadás ingyenes és kötelezettségmentes!

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

 

 

 

FX eszközalap, UNIQA

befektetes

Néha még a legracionálisabb befektető is elábrándozik. (Csak éppen egy elszánt befektető a befektetésekről ábrándozik…) Milyen jó lenne, ha lenne MÉG valami, amibe fektethetnénk. Valami teljesen más. Valami, ami nem függene össze semmi mással. Valami, ami ne kapcsolódjon össze se a kötvény piacokkal, se a részvény piacokkal. Ilyen zűrös időkben Isten áldása lenne! És ne nagyon ingadozzon! A mostani átmeneti gazdasági turbulencia tanulsága, hogy nem mindenki bírja idegekkel, a részvény alapok eszméletlen kurflijait. (Bár ahogy megfigyeltem, leginkább azok idegesek, akiknek semmi fajta befektetésük sincs. Mondjuk, lehetnek is…) Ja, és ha már álmodozunk, akkor ez a valami hozzon ugyanakkora hozamot, mint a részvények…

Erre mondja a népnyelv: és akkor belelóg a kezed a bilibe… Pedig, igenis, van olyan az életben, amikor a vágyak teljesülnek, és szembejön a királyfi/királylány fehére lovon. Az Uniqa rendkívül szellemesen FX névre keresztelt befektetési alapja pontosan ilyen fehér lovas királyfinak nyilvánította magát: pontosan a fenti álmokat kívánja megvalósítani. És ezt nagyon szellemesen teszi.

Elgondolkozott-e már arról, hogy amikor mondjuk, vesz az Amazonon egy angol könyvet és a forint számlájáról átutalja az árát Amerikába, akkor hol is kerül átváltásra a pénze? És hol váltja át az Amazon az angol könyv beszerzésénél a fontot dollárra? Mindez a nemzetközi devizapiacon, népszerű becenevén Forexen zajlik. És itt hatalmas a forgalom. A könyvvásárlásának az összege legalább kétszer megfordul itt, de egyáltalán nem lehetetlen, hogy többször is. Ez alapján nem meglepő, hogy a Forex forgalma elképesztő: tavaly egy átlag napon, több mint 3 ezer milliárd dollár fordult meg itt. Összehasonlításként, ugyan így tavaly a New York tőzsdéjén egy nap mindössze 88 milliárd dollár volt a forgalom. Ez a gigászi piac méreténél fogva stabilabb, mint a részvénypiac. És erre a piacra készült ez az új befektetési alap.

Természetesen az Uniqa nem maga találta fel a fából vaskarikát – jó szokás szerint egy már régebben működő jól bevált Forexen dolgozó alapot a Citi Bank CitiFX Alpha Strategy 1 Fund nevű konstrukciót honosította. Ez azért lenne kellemes, mert nem egy vadonatúj, hanem egy kipróbált, beállt modellt vesznek át. A gond csak az, hogy a bloomberg.com szerint ez egy fél éve indult alap… Ettől persze lehet remek.

Hogyan lehet pénzt keresni a Forex-en? Erre az FX alap négy független módszert is használ, mert négy mindig jobb, mint egy.

A „G10 Carry” stratégia 11, az IMF-hez kapcsolódó fejlett ország (Belgium, Hollandia, Kanada, Svédország, Franciaország, Svájc, Németország, Egyesült Királyság, Olaszország, Egyesült Államok, Japán) kamatszintjeinek különbözőségéből adódó lehetőségeket használja ki: alacsony kamatozású devizában hitelt vesz fel, amit a magas kamatozású devizába fektet be. A stratégia két jól kidolgozott kockázatszűrőt alkalmaz, amelyek csökkentik a kockázati kitettséget, amikor a piaci árfolyam-ingadozás megnő, illetve ha a jövőbeni kamatvárakozás a magas kamatú devizák árfolyamának csökkenését vetíti előre. Ez tipikusan hosszútávú stratégia.

Az Emerging Markets a már fejlett országok valutáiból a gyorsabban fejlődő országok valutáiba fektet be, mivel ezek gyorsabb fejlődése várhatóan a valutában is megmutatkozik majd. Ez is hosszútávú stratégia.

A Dymaic Trend használja ki az amatőr Forex befektetők kedvenc technikáját, a technikai elemzést. Itt az árfolyammozgások matematikai elemzésével jósolható mi fog történni. (Mond Önnek valamit az a szó, hogy japángyertya? ) Ez egy rövid távú módszer.

Az Economic Factors az egyes országok gazdasági mutatóinak változásai alapján tesz jóslatokat a valuták árfolyamának alakulására. Ez egy középtávú módszer.

Ez a négyes azért jó együttes, mert mindegyik teljesen más: nem korrelálnak. A részvénypiacokban például az a rossz, ha valahol esnek az árfolyamok, akkor nagy valószínűséggel mindenütt esnek. Itt viszont ez a négy módszer teljesen másként működik, ha az egyik éppen nem is megy valami jól, akkor valószínűleg elhúzza a szekeret a másik három.

Két másik módszert is beiktattak a hatás kedvéért. Egyik a háromszoros tőkeáttétel: ez azt jelenti, ha jól mennek a dolgok, egy egységnyi pénzzel háromszor annyit nyerünk. Igaz, ha veszítünk háromszor annyit is vesztünk, de ez már csak így van. Mindenesetre ez lehetőséget teremt a gyorsabb növekedésre. (Megjegyzem a Forexen a “csak” háromszoros áttétel egy hiperbiztonsági játéknak számít.)

Azért a Forexen adódnak viharos időszakok: ilyen esetekben egy spekuláns komoly veszteségeket szenvedhet el. Egy befektetési alap ilyeneket nem engedhet meg magának. Mindezért az alap nagyon szigorú kockázati szűrőket alkalmaz, és ha bármilyen komolyabb veszteség van kilátásban, akkor azonnal kilép.

Lássuk a medvét! Mit művel az alap anya alapja?

Total Returns_CitiFX Alpha Strategy 1 Fund ID GBP_1

Citi Bank CitiFX Alpha Strategy 1 Fund

2008. április közepe óta az alap egy szelíd hullámzással egy helyben állt, és 0,8% hozamot hozott fél év alatt. Ez mondjuk akkor sokkal szebb, ha az eurós árfolyamot korrigáljuk a forint árfolyamával: így már 10,4% hozamot kapunk fél évre, évesítve ez 21,9%. Nyugodtan szóljon, aki az elmúlt recsegő-ropogó évben ennél többet csinált! Ez most tényleg nem rossz – még ha a forint árfolyamesése nagyon meg is szépítette a dolgokat. (De ez jól példázza min is keres az alap. Például a negyedik Economic Faktor módszer alapján a vak is láthatta, hogy ilyen pocsék gazdasági mutatók mellett sokáig nem lehet egy ennyire erős valutánk…) Csak összehasonlításként: ebben az időszakban az MSCI Word, ami a világ részvény átlaga 28%-ot esett, a fejlődő piacok indexe pedig 56%-ot! Ez természetes dolog… de a 0,8% azt is jelentheti, hogy betették a pénzünket egy páncélszekrénybe.

Total Returns_CitiFX Alpha Strategy 1 Fund I EUR_1

Citi Bank CitiFX Alpha NAV (Eur)

Ez a hosszabb időszakra szóló visszamenőleges elemzés viszont nem kevesebbet mond, mint hogy az alap 325% euró hozamot ért (volna) el 1997 januárja és 2008 augusztusa közt, ami körülbelül 13,2% éves hozamnak felel meg euróban! Ez részvény befektetésnél megfelel a hosszútávú átlagoknak, na de nézzük meg a görbét, milyen sima és bársonyos! És ami fő, nincs a végén a konyulás! A görbe egyenletessége a kötvény alapokéra emlékeztet, de a meredeksége a részvényekére. Még megdöbbentőbb, ha azt vetjük össze, hogy ebben az időszakban a kötvényalapok a hónapok 66%-ban voltak nyereségesek, a mi kis FX-ünk viszont 73%-ban. Kár hogy ez csak utólagos teszt, utólag meg már mindenki okos…
Bizonyos, hogy ez az alapnak is vannak kockázatai, hiszen ilyen zűrös időkben még a Forex sem egészen úgy működik, ahogy régen. Ennek ellenére úgy gondolom, hogy ez az alap még remekül jöhet.

Biztos vagyok benne, hogy az Uniqa után sorban ki fognak jönni a többiek is hasonló alapokkal, mert ez egy olyan eszköz, amivel tényleg még egy teljesen független és stabil lábra lehet állítani befektetéseinket.

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

A tanácsadás ingyenes és kötelezettségmentes!

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

 

 

 

 

Gondolkozzunk másképp!

“A kínai nyelvben a válság szó két jelből áll. Az egyik jel veszélyt jelent, a másik pedig lehetőséget”

(John F. Kennedy)

The Chinese symbol for Crisis…Danger and Possibility

Nem szabad kihagyni!

A jelenlegi piaci helyzet ritka és szokatlanul nagy befektetési lehetőség az Ön számára, ha betart egy-két esszenciális szabályt. Az elmúlt hetek tőzsdei eseményei, hírháttere, számos piaci jel és egy-két nemzetközileg elismert szakember nyilatkozata (utoljára tegnap Marc Möbius) ezt megerősítik. Ezért a következőkben igyekszem ismételten összefoglalni a rendkívüli helyzet lényegét és azokat a szabályokat, melyek jelenleg különösen fontosak:

További erős középtávú tőzsdei korrekciós trend várható, mely rendkívüli befektetési lehetőséget rejt magában. Egyes vállalkozások részvényárfolyama átmenetileg erősen eltérhet attól a realisztikus értéksávtól, amelynek közelében tartózkodnia ”kellene” (a cég valós eredményei, piaci pozíciója, fejlődése, stb.) alapján. Az ”ár” viszont újra és újra az ”érték” felé törekszik (a kereslet és kínálat általános törvényszerűségei alapján).

A tapasztalt befektető gazdasági és piaci jelekből igyekszik megállapítani, hogy mikor változik az árfolyam tendencia. Jelenleg számos jel utal arra, hogy a tőzsdék nem folytatják tovább az amúgy is irrealisztikussá vált árak további negatív torzítását. A realisztikushoz képest felére/negyedére értékelt vállalkozások (számos egészségesen fejlődő tőkeerős világcég is) részvényeinek ára előbb utóbb korrigálódik, ami a folyamat végére 50 – 300% árfolyamnyereséget (vagy ennél többet is) jelenthet anélkül, hogy pozitív túlzás alakult volna ki az árakat illetően. Ugyanez érvényes a legtöbb részvényalap tekintetében is.

Minél nagyobb az esés, annál lendületesebb a kiegyenlítődés! Jelenleg még valószínűsíteni is nehéz, hogy mindez egy relatíve folyamatos tendenciát követve (mint az elmúlt 3 héten) zajlik le, vagy nagyobb kitörésekkel és drámai visszaesésekkel tarkítva. Ez utóbbi a valószínűbb. Közben még egy újabb átmeneti mélypont elérése sem kizárt.  Mindez az Ön számára, ha középtávon fektet be, indifferens – a túlzottan magas vagy alacsony ár mindig visszamozdul a reális sáv felé. Amennyiben rövid távon eladási kényszerbe kerülhet, akkor Önnek továbbra sem való a jelenlegi tőzsde. Ha esetleg ”bennragadt”, akkor Önnek továbbra is várnia érdemes. Viszont a többieknek – és remélem, hogy Ön is köztük va- életük talán egyik legjobb lehetősége rejlik a jelenlegi árfolyamokban, ha feltétlenül betartja a következő szabályokat:

1.       Biztonság!

Ne csak egy részvényben, térségben vagy iparágban gondolkozzon. Ossza meg a portfólióját azaz diverzifikáljon! A befektetési alapok jellegüknél fogva alapjában véve gondoskodnak némi szórásról. De még jobb megoldás ha több befektetési alap között osztja szét a pénzét. A kérdés csak az hogy Ön miben hisz? Mert az ki van zárva, hogy semmiben.

2.      Megfelelő időtáv!

Semmi esetre se gondolkozzon rövid távban, ha rendkívüli hozamot szeretne elérni!  Viszont ha Ön hosszú távú tőkefelépítést folytat, akkor egyedülálló lehetőséget kap, hogy jelentősen felturbózza a befektetéseit. Amennyiben újabb befizetést szeretnel eszközölni, semmiképpen se gondolkozzon 3 évnél rövidebb időben és örüljön minden ajándék hónapnak.

3.       Következetesség!

Nincsen olyan árfolyam ami ne csökkenne tovább! Alacsony árfolyamon már minden 1-2 dolláros változás nagy százalékértékeket jelenthet. Sávokban kell gondolkozni, nem százalékban. A felfelé és lefelé ugráló százalékos értékektől sem (korai) mámorba esni, sem elbizonytalanodni nem szabad!

Miért nem hallja ugyanezt a hírekben? Miért nem olvas erről a sajtóban?

-a sajtó nem középtávra fókuszál!

-a szakirányú média (Bloomberg, CNN, MSNBC, stb.) publikuma még rövidebb távú (napon belüli) hírekben érdekelt

-a savanyú hozzáállás jelenleg “divatosabb” -bár nem feltétlenül hasznosabb is

-a jó hír eleve nem hír

Átlagos hozzáállás =  átlagos eredmény! Gondolkozzon másképpen! Szeretne ebből hasznot húzni, nyertesen kikerülni, és az Ön konkrét lehetőségeiről beszélgetni?

Jobb egy fölösleges beszélgetés, mint egy kései! 

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

A tanácsadás ingyenes és kötelezettségmentes!

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

Befektetés

Pénzügyi tervezés egyszeri befizetéssel

Forintban
Megtakarított pénzünket gyakran alacsony kamatozású bankbetétként helyezzük el, vagy készpénzben tartjuk, így jelentős kamatbevételtől eshetünk el. E megtakarítási formák az infláció hatásait sem tudják kivédeni.
Ne hagyja pénzét parlagon heverni, amikor magasabb hozamot is elérhet! Az egyösszegű befektetések pontosan erre a helyzetre kínálnak megoldást.

Egyösszegű befektetés azoknak ajánlható, akik olyan pénzösszeggel rendelkeznek, amelyre belátható időn belül nem lesz szükségük. Másrészt ez a befektetési forma azok számára kedvező, akik nem szeretnének évente megtakarítani, csupán a meglévő pénzüket kívánják kamatoztatni, és akik egyösszegű megtakarításukról, befektetésükről saját maguk kívánnak dönteni. Ezen befektetési forma kiemelkedő rugalmassági pontja, hogy Ön akár a tartam során is hozzá juthat befektetésének egy részéhez, vagy annak teljes egészéhez. A befektetett összeg nagyságát és a befektetés időtartamát az Ön céljai és anyagi lehetőségei határozzák meg.

Alapvető előnyök:
• díjnyertes és tőkeerős nemzetközi alapkezelő
• a nemzetközi alaprészt devizában tartják nyilván
• tartamhosszabbítás lehetősége
• részleges visszavásárlás lehetséges
• évente egy ingyenes alapváltási lehetőség
• adómentesség és állami támogatás
• azonnal induló tőkevédelmi lehetőség halál és rokkantság esetére
• rugalmasan kezelhető befektetési alapok

És euróban
Az euróban befektetni vágyók számára is kínálunk innovatív, egyösszegű befektetésre optimalizált konstrukciót, amely egy egyszeri díjas megtakarítás. Díja euróban esedékes, ám Ön forintban is befizetheti. A szerződések nyilvántartása, valamint a szolgáltatás kifizetése is euróban történik.

Alapvető előnyök:
• díjnyertes és tőkeerős nemzetközi alapkezelő
• a nemzetközi alaprészt devizában tartják nyilván, enyhíti a forint-euró árfolyamkockázatot
• tartamhosszabbítás lehetősége
• rugalmas, részleges visszavásárlás lehetséges
• évente két ingyenes alapváltási lehetőség
• adómentesség és állami támogatás
• azonnal induló tőkevédelmi lehetőség halál és baleseti halál esetére
• szabadon megválasztható eszközalapok

Amennyiben a fenti információk bővebben érdeklik, kérjen időpontot ingyenes és kötelezettségmentes konzultációra!

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

Újra dübörög Kína

… és ebből lesz többünknek nyugdíja, és az elkövetkező 1-2 generációnak vagyona, tőkéje.

Hogy ezt a gondolatot mire alapozom?

Először néhány kevésbé ismert adat:

  • A kínai tőkepiacon a kínai befektetők száma: 147 millió (magánbefektető)
  • 65 évesnél idősebb kínaiak száma: 150 millió

– ritka a korai halálozás

– általános a magas életkor

  • 600 millió mobiltelefon- előfizető
  • 220 millió internetező (USA: 215 millió)
  • 83 000 km vasútvonal (ez cca. 2* az Egyenlítő)
  • 4 000 000 km közút
  • 70 000 km autópálya (2 * 5-6-sávos autópályák!!!)
  • 60 000 km csővezeték
  • 40 millió vállalkozás (EU össz. 19 millió, USA össz. 16 millió)

2002 óta a világkereslet növekményében a kínai keresletnövekmény részaránya, %-ban kifejezve

Vasérc – acél              79

Szén                               52

Alumínium                 51

Olaj                                40

Disznóhús                   85

Marhahús                   63

Szója                             53

Fa                                  45

Cukor                           40

Kínában a májusi ipari termelés 8,9 százalékkal, a kiskereskedelmi eladás 15,2 százalékkal nőtt éves szinten a kormány gazdaságélénkítő intézkedéseinek a hatására.Mindkét adat meghaladta a szakértői várakozásokat.

Áprilisban a kiskereskedelmi forgalom 14,8 százalékkal bővült, az ipari termelés 7,3 százalékkal nőtt. A szakértők szerint a májusi adatok megerősítették azt a várakozást, hogy a világ harmadik legnagyobb gazdasága élénkülni kezdett.

Az adatokból az is valószínűsíthető, hogy a gazdasági növekedés most már nem csak kizárólag az exportból fog származni, hanem a hazai fogyasztásnak is nagyobb szerepe lesz benne.

Kína reál GDP-növekedéséhez 2000-2009 között az export 0-3%, míg a belső kereslet 8-14% közötti mértékben járult hozzá, vagyis a gazdasági növekedésben a vezérlő szerepet a belső fogyasztás játssza, és nem az export!

Az átlagkereset 15%-kal nőtt, vagyis emelkedett a fizetőképes kereslet.

A kormányzati beruházások értéke az idén 586 mrd USD, melyet elsősorban infrastruktúra fejlesztésre költöttek. Ez élénkítette is a gazdaságot, a GDP 1,9% növekedését hozta.

Kína magas deviza- és aranytartalékokkal rendelkezik. 2008-ban a devizatartalékai 33%-kal nőttek, mára meghaladják a 2 000 mrd USD-t(!). Mindemellett a világ 6. legnagyobb aranytartalékát birtokolják, mintegy 1054 tonnát, ami több, mint Svájcé.

Az éves gazdasági növekedés előrejelzése

  • 2009-re           + 6,9%
  • 2010-re           + 7,9%

Összehasonlításképpen (!)

2009-re           2010-re

USA                             -2,2                    1,5

EU                                -3,5                    0,6

Japán                          -2,7                  -0,6

Oroszország             -4,7                    1,0

Világ                           -0,6                    2,6

(World Economic Outlook, 2009.april)

Nos, ezért érdemes Kínába fektetni.

Ez önmagában is remek lehetőség, hát még garantálva! Erről szól a ChinaMax+2009:

ChinaMax Plusz

Ha szeretne részesedni a kínai részvények kimagasló hozamaiból, mindeztkockázatok nélkül, a ChinaMax Plusz befektetést Önnek találták ki!

Korlátozott ideig jegyezhető, ne maradjon le róla!!

(jegyzési időszak: 2009. augusztus 31.-ig!)

Napi hozamfigyelés

– A befektetésben az arányok dinamikusan változnak a részvények és a biztonságosabb pénzügyi eszközök között, a mindenkori piaci helyzetnek megfelelően. (részvények súlya 20-80% között váltakozik)

– A lejárati kifizetés számításának alapja a befektetésnek a tartam során megfigyelt napi értékei közül a legmagasabb.

A befektetési cél változatlanul: Kína!

– 2009 március 1. óta, 3 hónap alatt a kínai részvény index több, mint 50%-ot emelkedett!

– A világ leghatalmasabb belső fogyasztási potenciálja + gigantikus kormányzati beruházások.

– A világ legmagasabb devizatartaléka és aranykészlete.

– A gazdasági válság nyertese: 2009-ben Kínában várható gazdasági növekedés +7% (EU: -3,5%, USA: -2,2%)

Az együttműködő partner: BNP Paribas Bank

– Az eurozóna legnagyobb, egyben a világ 5. legnagyobb bankja

– 2008: “Az év globális bankja” (Banker Magazin)

További részletekért jelentkezzen személyes konzultációra!

Éljen a lehetőséggel!!

Egy apró érdekesség Kínából:

Hogyan hajtsunk össze egy pólót 2 másodperc alatt?

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

A tanácsadás ingyenes és kötelezettségmentes!

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

Kívánok hatékony pénzügyi szokásokat! Hasznosnak találta? 

Ki az az 5 legfontosabb ismerőse, akiknek nekem ezt FELTÉTLENÜL el kellene mondanom?

Küldje tovább barátainak, üzleti partnereinek, ismerőseinek!

Előre is köszönik Önnek:-)

Haszontalannak, netán károsnak találta? Mondja el, miről olvasna érdeklődéssel.

Hasznos, de nem eléggé? Ingyenes (és kötelezettségmentes) személyes tanácsadásunkon jóval több segítséget kaphat!

 

Tavaszforduló

10 pozitív fordulatra utaló jel:

1. A pénzügyi szektor irányából sokasodnak a jó hírek. Egyre több bank lazítja újra a hitelfelvételi kondícióit, számol be nyereséges negyedévről vagy pozitív kilátásokról a folyó év tekintetében.

2. Újra- és újra kisebb nagyobb „bear market rally” (pozitív árfolyamkorrekciós hullámok) alakulnak ki a tőzsdéken – a pénzügyi szektor részvényeinek vezetésével.

3. Kezdenek konkrét formát ölteni a vezető gazdasági hatalmak gazdaságélénkítő- és bankmentő csomagjai. Az EU esetében az elsőre, az USA-ból az utóbbira kellett „sokáig” várni.

4. Világszerte javulnak a vállalatvezetői és fogyasztói bizalmi indexek. Kezd visszatérni (az egyenlőre óvatos) optimizmus.

5. A tőzsdék a negatív hírekre kevésbé, a pozitív hírekre erős növekedéssel reagálnak. Erős árfolyamingadozás mellett, pozitív korrekciós tendencia uralkodik.

6. Újra növekszik az amerikai lakosság fogyasztása. A vevők visszatértek a boltokba. Amennyiben ez a trend tovább folytatódik, nyárra pozitív hírek várhatóak az ipar és a kereskedelem oldaláról – ez tovább törné a jeget.

7. A kínai GDP növekedés 8% körül stabilizálódott. A belső fogyasztás tovább élénkül. A világ 3. legnagyobb gazdasága dacol a világgazdasági válsággal. Idén a világ eddig legjobban teljesítő tőzsdéje: a kínai.

8. A feltörekvő országok (emerging markets) újra forró tippnek számítanak, élükön a BRIC országokkal (Brazília, Oroszország, India és nem utolsó sorban Kína). Ezen országok átlagon felüli fejlődési tendenciát mutattak az elmúlt években, melynek mélyebb társadalmi és világgazdasági okai vannak. Krízisek jönnek és mennek, a tényleges mozgatóerők maradnak.

9. Egyes gazdasági „előhírnöknek” tartott értékek (közlekedés szektorindexek, aranyár, nyersanyagárak) aktuális tendenciája pozitív fordulatra utal.

10. Egyre több gazdasági és politikai vezető (Obama, Bernanke, Schwarzmann, Buffet, Marc Faber, stb.) vállal fel pozitív kijelentéseket a nyilvánosság előtt a gazdaság kilátásait illetően. Az általános pesszimizmus kimegy a divatból. A dolgok reális megítélése már nagyobb elismeréssel találkozik szakértői körökben. 1929-et felemlegetni már kínos bakinak számít.

Szeretné ezeket a saját javára fordítani? Kérjen időpontot ingyenes és kötelezettségmentes személyes tanácsadásunkra!

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

Pénzügyi válság női szemmel

 

Összegyűjtöttem néhány kérdést, amely manapság, erősen foglalkoztatja az ismerőseimet, Ügyfeleimet.

Mindenekelőtt azt mondom el, hogy valamennyi kérdésre adott válasz általános. A konkrét esetekben helyes magatartás és választás mindig függ attól, hogy milyen élethelyzetben vagyunk, milyen célban és időtávlatban gondolkodunk. A feltett kérdések konkrétak, és jellegükből adódóan nehéz őket két mondatban megválaszolni. Léteznek kifejezetten nőknek szóló fórumok, és az élet szinte minden területén találkozhatunk a dolgok nőknek szóló változatával. Még a pénzügyi megoldások terén is. Pénzügyei mindenkinek vannak, ráadásul számos olyan tényező van, ami miatt érdemes és kell is a nők pénzügyeivel nevesítve is foglalkoznunk. A pénzügyi döntések minden esetben hosszútávon kihatnak egy ember és a családja életére. Ezért úgy gondolom, hogy minden döntés előtt érdemes pénzügyi tanácsadóval konzultálni, aki átlátja a piac szinte összes lehetőségét. Ez pedig azért fontos, mert bármelyik pénzintézet, akit fölkeresünk kizárólag a nála elérhető megoldást fogja javasolni, azok közül is azt, amelyik a számára legkedvezőbb… Még soha nem találkoztam olyannal, aki átküldött volna az utca másik oldalán lévő intézménybe azzal, hogy „Menjen csak át oda, ott jobban jár!”

–          Mi a teendő a bankban lévő megtakarításokkal?

–          Mint minden megtakarításnak, a bankban lévőnek is megvan a célja, szerepe, és elengedhetetlen része egy optimális pénzügyi stratégiának.

Szerencsés lenne, ha mindenkinek lenne hathavi kiadásait fedező pénzügyi tartaléka, ami könnyen elérhető helyen és formában van, valamint azonnal felszabadítható. Erre való a bankbetét. Minthogy elapadtak a bankközi hitelek, az intézetek mindent megtesznek a forrásokért. Ennek kézenfekvő módja az intenzív saját betétgyűjtés. Például: ma itt Magyarországon létezik látraszóló betét 8 %-os kamattal. Amennyiben az Öné ilyen célból, és itt van, akkor azt helyesnek tartom.

Más a helyzet, ha a hosszútávra gyűjtött (10-15-20… év múlva szükséges) pénzünket is itt tartjuk. Az bűn. A pénzünk és saját magunk ellen.

– Érdemes-e most átváltani a devizában levő lekötéseket?

Véleményem szerint, devizában annak szabad megtakarítania és befektetnie, akinek abból származik a jövedelme, és ez a betét a fenti tartalékcélt szolgálja.

Számomra semmiképpen sem érdemes a pénzemet devizaszámlán tartani, lekötve 2-3% kamattal, nem is teszem.

Véleményem szerint: ha a devizabetétünk összege meghaladja a hathavi igényünket, fektessük be. Amíg nálunk forint van, szinte teljesen mindegy, hogy miben vezetik ezt a befektetést –forintban, euróban, dollárban- nem tudjuk függetleníteni magunkat a forint árfolyamhullámzásaitól. A lényeg, hogy mibe fektetünk! És fontos, hogy legyen befektetve az a pénz, és akkor is dolgozzon valahol a világban, ha mi éppen alszunk.

 

– Egy olvasónk épp most örökölt több tízmillió forintot. Mit tanácsol, hová fektesse be?

Mi alapvetően közép- és hosszútávú pénzügyi programokat dolgozunk ki. Ha a boldog örökös is ebben gondolkodik, és szeretne pár év múlva csinos kis tőkejövedelemre szert tenni, mielőbb indítsa el a tervezett befektetést. Én egészen biztosan részvény típusú befektetésbe raknám az örökséget. Nyitva van az aranykapu, csak be kell sétálni rajta: ilyen irreálisan alacsony árfolyamon nagyon régen nem lehetett vásárolni. És hogy mibe? Az elmúlt két évtized azt mutatta, hogy a világ átrendeződik. A feltörekvő régiók –Kína, India, Dél-Amerika kitartóan jön felfelé. Olyanok mint Overdose. Hihetetlenül gyorsan rajtolnak, a leggyorsabbak a pályán, így egy akadály előtt ők fékeznek a legnagyobbat, ám az akadály után ő indul neki a legnagyobb lendülettel. A világpiaci zökkenőknél szintén ők álltak föl eddig is a leggyorsabban. Az Egyesült Államok, Európa és Japán folyamatosan lefelé menetel. Valószínűleg most is ezek a piacok fognak utoljára normalizálódni.
– Kell-e aggódniuk a kis részvényeseknek a tőzsdei áringadozások miatt?

Nem, ha nem tettek fel mindent egy lapra, és nem estek bele a pánikhangulatba. Most tartsák meg a befektetésüket.

A meglévő részvénybefektetésekre általánosságban igaz, hogy TARTANI(!!!), semmi esetre sem realizálni. Sőt! Aki hosszú távú befektetésben gondolkodik, annak eljött az ideje. A világ tőzsdéin 30-40-50%-os leárazás van! Most érdemes és kell beszállni. Warren Buffett már vásárol…

 

– Érdemes-e most lakást vásárolni?

Attól függ milyen célra. Befektetési célra soha nem voltam híve a lakásvásárlásnak.

Saját részre: az más. Látom, tudom, hogy aki saját lakásra vágyik, azt nem lehet eltéríteni a céljától.

 

– Merre mozdulhatnak az ingatlanárak a jövőben?

Kevés kivételtől eltekintve, nem látom az ingatlanárak emelkedését. És nem is számítanék rá.

Tapasztalatom szerint még egy újépítésű lakás megvásárlása esetén is lehet alkudni, nem is keveset.

Mert az ingatlanárak csak akkor nőnek, ha azt valaki ki is fizeti, addig az csak egy elképzelt ár…



-Ha valaki épp most venne fel hitelt, mire számítson? Változhatnak-e a kondíciók a korábbiakhoz képest?

Ha nem létkérdés a hitel, most nem vennék föl, várnék vele. Miért is?

A nemzetközi gazdaságban bekövetkezett folyamatok

  • az USA-ban elhúzódó ingatlan- és jelzálogpiaci válság,
  • ennek Európára átterjedő hatása,
  • a befektetési és jelzáloghitel bankok csődje,
  • a kialakult pénzpiaci válság

következtében:

  • beszűkültek a devizaforrások, leállt a bankközi hitelezés,
  • a szűkülő forráskínálati oldal mellett – jelentős forráskereslet mutatkozik,
  • jelentős költségemelkedés a bankoknak a forrásoldalon, drágábban jutnak pénzhez.

Következménye: KAMATEMELÉS!

Ez a folyamat sajnos már beindult. A legtöbb bank bejelentette a jelzáloghitelek kamatemelését, amely többnyire 0,5%os emelést jelent.

Szerencsére a hazánkban működő bankok eleve kockázatkerülő módon hiteleznek, befektetési felépítésük konzervatív, és magas betétállománnyal rendelkeznek, ezért őket közvetlenül nem fenyegeti a pénzügyi válság. Ez azért nem jelenti azt, hogy a megrendült anyavállalatok és a válsághangulat nem érinti és nehezíti meg az életüket –mégha csak átmenetileg is: sajnos csökkenhetnek a forrásaik, és eshet a részvényeik árfolyama. Előfordulhat, hogy a bankok időlegesen csökkenthetik a hitelezést, plafont húzhatnak a kihelyezett összegre, szigorúbban vizsgálják a hitelcélt, a hitel felvevőt, erősebb fedezettséget várhatnak el.

Másrészt a hitel a bankok legjobb üzletága. Meg tudnak lenni hitelezés nélkül…? Meddig?

– A régi “klasszikus” az arany, jó megoldás lehet a befektetőknek?

Az utóbbi egy évben az arany árfolyama rendkívül hullámzóan alakult, főként az utóbbi két hónapban, és csúcson van. Árfolyama 5 éve 375 USD, 1 éve 750 USD, ma 850 USD volt. Rövidtávon lehet, hogy érdemesebb a kevésbé kockázatos befektetéseket választani, például kötvényalapokat, amelyek a jelentős kamatszint növekedés miatt átmenetileg jobban teljesíthetnek, és kivárni, amíg a tőkepiacok megnyugszanak.

Önt is foglalkoztatják ezek a kérdések? Kérjen személyes konzultációt itt:

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

A tanácsadás ingyenes és kötelezettségmentes!

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

Az aktuális piaci helyzet megítélése

Miért csökkentek a stabil vállalkozások részvényei is?

Az USÁ-ból kiinduló hitelpiaci válság átmenetileg több nemzetközi pénzintézetet és befektetési alapot is arra kényszerít, hogy kivonja a tőkét a tőzsdei értékeiből (akár veszteségek árán is) a pozíciója megerősítése érdekében. Az egyes európai bankokkal kapcsolatosan felreppent hírek tovább erősítik a bizonytalanságot. Mindez jelenleg erős eladási (medve) piachoz vezetett, olyan régiókban is, amelyek egyébként nem érintettek az ügyben.

Jó példa erre a két legerősebb tőzsdei kapitalizációval rendelkező magyar vállalat, a MOL és az OTP árfolyamának erős csökkenése is. A kialakult árfolyamok már nem a társaságok valós helyzetét és piaci erejét tükrözik, amely mindkét esetben rendkívül erős. Sokkal inkább arról van szó, hogy a legnagyobb tőzsdei forgalmú papírokból lehetett gyorsan, a legnagyobb tőkét kivonni – ami irrealisztikus árfolyamokhoz vezetett. Ilyen esetekben előfordulhat, hogy egyes tőzsdepiaci résztvevők, de akár magánszemélyek is rossz hírkeltéssel igyekeznek tőkét kovácsolni a helyzetből, ami bűncselekménynek számít! Kérjük kedves Ügyfeleinket, hogy csak egyértelműen kompetens forrásból származó információk alapján alkossanak véleményt!

Cégcsoportunk részéről teljes mértékben egyetértünk az általános szakmai véleménnyel és az MNB állásfoglalásával: a magyar pénzintézetek közvetlenül nem érintettek a hitelpiaci válságban, a helyzetük erős és stabil!

Meggyőződésünk továbbá, hogy a hosszabb távon befektető számára a kialakult árfolyamok rendkívül attraktívak, a rövid távú spekulációt ugyanakkor határozottan nem javasoljuk! Végezetül ne feledjék, hogy a piac időszakonkénti megtisztulása természetes (és sok szempontból hasznos) jelenség, és a fejlődési időszakokhoz képest rendszerint rövid ideig tart. Különösen fontos azonban ebben az időszakban a kapcsolat és a tárgyilagos kompetens tanácsadás! Mi ezt készségesen megadjuk és személyesen is állunk a rendelkezésére. Amennyiben személyes tanácsadást szeretne kérni, kérjük forduljon hozzám!

Hogyan alakult ki a jelenlegi turbulens helyzet a nyugati ingatlan- és bankpiacon?

Az Amerikai Egyesül Államok ingatlan- és hitelpiacán, valamint ezzel összefüggésben a teljes pénzügyi szektorában évekig paradicsomi állapotok uralkodtak. Röviden kifejezve a pénz olcsó volt és könnyen hozzá lehetett jutni. A rendkívül kedvező jelzáloghitelek fűtötték az ingatlanpiacot, és az ingatlanok fedezetével felvett pénzek nagy része újra megjelent a befektetési oldalon. A folyamat önmagát táplálta, és a kialakult “spirálból” a kereskedelmi és befektetési bankok, hitelintézetek és lakáskasszák, hedge alapok és a határidős piac sem maradt ki. Túl jó volt az üzlet, túlzottan kecsegtető a nagy haszon.
A tranzakciókban mozgó pénzek mennyiségének egyre kevesebb reális alapja volt, de a gépezet tovább pörgött – majd végül bekövetkezett az, amit egyesek előre jeleztek rámutatva az aránytalanságokra: a túlfeszített lufi kipukkant. Azonnal elkezdődött az elszámolás illetőleg a piac megtisztulása, hasonlóan a 2000 évi internet- vagy más néven “dot.com” lufihoz. A folyamat az USA-ban már hónapok óta tart és kisebb-nagyobb mértékben egyes nemzetközi tőkepiaci résztvevőket is érint. A könnyű pénz spiráljából kiszakított bankok először az USÁ-ban szembesültek likviditási gondokkal. Ez arra kényszerítette őket, hogy beolvadjanak erősebb versenytársaikba (Bear Sterns, Wachovia, Meryll Lynch), az állam karjaiba fussanak (AIG, Freddie Mac, Fannie Mae), vagy a csődöt jelentsenek (Lehmann Brothers). A piac megtisztulására szükség van, a nagy rendcsinálás viszont már huzamosabb ideje világszerte alacsonyan tartja a tőzsdei indexeket, az egyes régiók ill. iparágak tényleges teljesítményétől és fejlődési kilátásaitól függetlenül.

Miért csökkentek a tőzsdei árfolyamok világszerte?

Ennek több oka is van:
1. A “hitelpiaci lufi” kipukkanása után azon pénzintézeteknél, akik a fent leírt spirálban mértéktelenül részt vettek, egyik pillanatról a másikra pénzhiány keletkezett. Kénytelenek lettek akár veszteségek árán is pénzé tenni a befektetéseiket, és ez a folyamat még nem is fejeződött be teljesen. Az eladások lenyomták (és továbbra is nyomják) a tőzsdei árfolyamokat. A pénz első sorban onnan áramlott ki, ahová előtte előszeretettel tették (ingatlanpiac, BRIC országok, egyéb fejlődő piacok, hedge-alapok stb.). Így ezeken a piacokon és egyes alapoknál, amelyeknek egyébként köze sem volt az amerikai pénz- és hitelpiaci krízishez, nagyobb árfolyamcsökkenés mutatkozott. E csökkenés mögött nem “fundamentális” okok rejlenek. Az egyébként jól fejlődő és nagy jövőbeni potenciállal rendelkező térségek, iparágak és kitűnően működő cégek árfolyama is csökkent! A realisztikus tőzsdei érték és az ár(folyam) közötti olló egyre nagyobbra nyílik. Ez teszi a helyzetet közép- ill. hosszabb távban gondolkodva vásárlói szemmel rendkívül érdekessé.

2. A bizonytalanság nem kedvez a tőzsdei hangulatnak. Egyes befektetők unprofesszionálisan reagálnak, a kisbefektetők irracionális viselkedése viszont a nagykutyák tartózkodása mellett befolyásolóbb tényezővé válik. A negatív tőzsdepszichológiai háttér csak a bizalom megerősödése illetőleg jó hírek hatására fordul át pozitívba. A fordulópont előtt a piac jellemzően már erős túlzásokba esett.

3. Miközben a tőke kényszerűségből kifelé áramlik a tőzsdékről, a befektetői oldalon is megcsappant. Ennek okai egyrészt ismét a nagybefektetők likviditási helyzetében, másrészt az elbizonytalanodott piacban keresendők. A szabad tőke nem tudja még, hogy hová áramolhat megfelelő biztonsággal és effektivitással, tehát kivár (jellemzően átmenetileg az amerikai államkötvénypiacra helyezkedik át).

Meddig tart még?

Ezt mint mindig, most sem könnyű megmondani. A legtöbb elemző egyet ért abban, hogy a “teknő” alja körül járunk és az árak már nagyon alacsonyak. Pozitív hogy erős vásárlási igyekezet mutatkozik a legyengült vagy nem likvid bankházakat és lakáskasszákat illetően. Ezeket az erősebb piaci szereplők nagy igyekezettel vásárolják fel jó áron. A nyertesek (JP Morgan Chase, Goldman Sachs, Bank of America, Barclays, Lloyds TSB, stb.) tovább erősödnek. A legtöbb amerikai pénz- és tőkepiaci szereplő helyzete már ismert, szinte nincs is már kérdőjel. A világ más részein – így Nyugat-Európában is – még tart a bizonytalanság. Még néhány fontos kérdésnek el kell dőlnie ahhoz, hogy a tőke tudja, mikor és milyen irányba mozduljon. (Lesz-e még áldozat? Ha igen ki veszít és ki profitál belőle? Károsul-e valamelyik gazdasági térség konjunktúrája? Lesz esetleg még valamilyen váratlan jó- vagy rossz hír?)

Milyen kihatásokkal lehet számolni?

Ami biztos: a nemzetközi bankrendszert reformálják és a pénzügyi szektor “kitisztul”. A megüresedett piaci pozíciók élénkítik a versenyt. A jelzáloghitelek drágulnak (már nagyrészt megtörtént). A kőolaj ára tovább csökkenhet. Az ár-érték aránytalanság egyes piacokon és szektorokban még tovább nőhet. Ez az aránytalanság előbb-utóbb gyors pozitív korrekcióhoz vezet a tőzsdéken. Ennek időpontját lehetetlen megválaszolni. Eleinte mindenesetre valószínűbb a bizonytalan árfolyam ingadozás. Amennyiben a tőke áramlása nem indul meg időben, a helyzet a reálgazdaság fejlődését is veszélyezteti, melynek következménye egy recessziós is lehet. A recessziók rend szerint 8-14 hónapos időszakot ölelnek át, rossz eladási, viszont kitűnő vételi árfolyamokat teremtve.

Fontos: az elért befektetési eredmény szempontjából csakis a futamidő alatti vételi árfolyam(ok) és az eladási árfolyam számít. Ha a hitelpiaci vagy gazdasági turbulenciák okozta alacsony árfolyamon nem értékesít, veszteség sem éri.

Átmenetileg “TARTANI” kell a pozíciót. Az alacsony árfolyamú időszakok egyértelműen kedveznek viszont a vevőknek és a folyamatos tőkefelépítést végzőknek (rendszeres díjas befektetési-biztosítási programok – cost average effektus).

Mi a megfelelő stratégia?

Ez nagy mértékben függ a befektető individuális helyzetétől is, (milyen célban, időhorizontban gondolkodik stb.) ezért erre csak általánosságban lehet válaszolni:

Meglévő befektetési egységek alacsony árfolyamon:
TARTANI. Semmi esetre sem realizálni a jelenlegi ponton.

Új folytatólagos (hosszú távú) szerződés indítása vagy a meglévőre új díjfizetés:
VENNI. A fejlődő piacokba fektető alapok árfolyamai már rendkívül kedvezőek a bennük rejlő közép- és hosszú távú perspektívához képest. Az ár – érték olló gyorsan bezáródhat. De egy válságban illetve az azt követő években a kockázat vállalási hajlandóság alacsony szinten van és válság után is csak fokozatosan kezd el növekedni. Ezért ezekben az időkben a fejlett részvénypiacok általában jobban teljesítenek mint a fejlődő piacok. Érdemes tehát diverzifikáltabb (pl. európai, amerikai vagy globális fejlett piaci részvényalapot, államkötvényalapot, szektoralapokat is tartalmazó) portfóliót kialakítani.

Új, ún. “eseti” befizetés hosszabb távú (min 3 év) vagy “szabad” időhorizonttal.
VENNI. A fentivel megegyező okokból. Alternatíva: konzervatív alapban gyors vételi pozíciót kiépíteni és csak a trendfordulóra utaló határozottabb árfolyammozgás esetén “beszállni” a nagyobb hozammal kecsegtető, de nagyobb árfolyamrizikóval is rendelkező alapokba. Amennyiben az ügyfél nagyobb eseti díjat szeretne elhelyezni, érdemes ezt nem egy, hanem több lépésben megtenni. Ezzel jó átlagár érhető el nagyobb biztonság mellett.

Új eseti befizetés rövidebb távú időhorizonttal
A részvényalapok NEM JAVASOLTAK rövid távon a kecsegtető ár ellenére. Túlzottan spekulatív! Alapvetően javasoljuk, hogy csak szabad időhorizonttal vagy hosszabb távra fektessenek be a jelenlegi piacokon. Kivételt képeznek a rövid távon is magas biztonságot adó befektetési formák (államkötvény-eszközalapok, pénzpiaci alapok).

Amennyiben személyes tanácsadást szeretne kérni, forduljon hozzám bizalommal! Kérjen időpontot ingyenes és kötelezettségmentes személyes tanácsadásra!

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

 

Történelmi pillanatok

Kivételes piaci lehetőségek!

A napokban rendkívül érdekes befektetési helyzet állt elő. Három dolog együttes előfordulása és összecsengése egészen különleges helyzetet eredményezett.

Egyrészt (sejthetően külső spekulációk hatására) a forint értéke hihetetlenül megerősödött, és ennek a hypererős forintnak a további erősödése várható. Az izmosodás mértéke tegnap még 9% volt két hónap alatt, ma reggel már 11%!

És ez még nem elég. Szinte ugyanilyen mértékben kapott erőre az euró a dollárral szemben.

Másrészt a világ értékpapírpiacain átmenetileg teljesen abnormálisan alacsony árfolyamok alakultak ki.

Ilyen helyzet még soha nem fordult elő! Önnek tripla történelmi esélye van arra, hogy az elmúlt 10-12 év soha nem látott emelkedését kihasználja! Aki ma befektet, az az irreálisan erős forintjáért irreálisan alacsony áron vehet befektetési alapokat.

Azt tudni kell, hogy a dolgok ideig-óráig eltérhetnek a normálistól, de ez nem mehet túl sokáig. (Kína változatlanul tarja az évi 10% feletti GDP emelkedési ütemét, ez önmagában átlagosan évi 20-25% tőzsdei árfolyam növekedést indikál. De az Egyesült Államokban sem volt egyetlen visszaesést mutató negyedév sem.)

Nagy valószínűséggel már hároméves távlatból visszatekintve, mindenki tajtékzik majd, hogy annak idején, 2008 nyarán kihagyta ezt a lehetőséget. Én senkinek sem szoktam rövidtávra ajánlani az értékpapír alapú befektetéseket – most sem teszem – de ez azért elgondolkodtató…
Ezért felhívom az Ön figyelmét az alábbi kiemelkedő lehetőségekre:

1. Most különösen érdemes eurós konstrukciót indítani, illetve ha van Önnek ilyen, akkor abba soronkívüli befektetéseket tenni.

2. Ha Ön a napokban fektet be China Max+ konstrukcióba, akkor a jelenleg garantált reálhozam 30%, azonnal. Legálisan! Biztonságosan! És ide kívánkozik egy megjegyzés: azért mert estek a tőzsdeindexek, Kína gazdasága nem áll le, nem hagyja abba a fejlődést!

3. Két gyémánt egy áráért. Már csak néhány hétig, 2008. augusztus 28-ig jegyezhető a Double Diamond, melynek segítségével Ön a kívánt összeg duplájával indíthatja el befektetési programját.

Tudjon meg többet egy személyes tanácsadáson! További információ >>>

A fenti ajánlataim kiváló befektetések, és még kiválóbbak mint pénzügyi stratégia akkor, ha Ön az alábbi élethelyzetekre is gondol:

>Otthonteremtés az Ön saját részére, vagy gyermekei részére.
>Felkészülés gyermekei életkezdésére (piacképes tudás, első saját otthon, …).
>Szeretne visszavonulni: munkából, vállalkozásból.
>Nyugdíj.
>Vagy csak egyszerűen biztosági tőketartalékot kíván teremteni.

Mikor gondoljon még rám?

* Ha van hitele, vagy szeretne. Hitelszakértő kollégáimmal mindenkinek átnézzük az ingatlanhiteleit, megvizsgáljuk, hogy milyen optimalizálási lehetőségek kínálkoznak, illetve ha szeretne, megnézzük mit és milyen feltételekkel kaphatna, hogy Ön a lehető legjobban járjon.

* Biztosítási bróker kollégáim felülvizsgálják az Ön iztosításait. Legyen az lakás-, autó-, bármilyen jármű-, orvosi, ügyvédi, építés-szerelési vagy bármilyen más felelősségbiztosítás, … Ám ha Ön azt szeretné, kialakítjuk cége cafeteria rendszerét is.
A két fő probléma általában: vagy drága az Ön biztosítása, vagy Ön alulbiztosított. Ha még nem tette, nézesse meg biztosításait.

* Természetesen minden más személyes pénzügyekhez, befektetésekhez kapcsolódó problémájával, kérdésével jelentkezhet személyes pénzügyi tanácsadásra.

Tudjon meg többet egy személyes tanácsadáson!  További információ >>>

Rendezvények

Meleg van, ám légkondicionált helyszíneken tartjuk pénzügyi koktélpartijainkat. Ezek olyan kisebb rendezvények, ahol egy rövidebb előadás keretében járunk körül egy adott témát. Itt általában nagyon sok érdekesség és gyakorlati tipp elhangzik.
Ezek után tartunk egy kisebb üdítő koktélozós partit, ahol el lehet beszélgetni az előadókkal, többek között velem is. A rendezvényekre mindenkit szeretettel várunk, a megjelenés ingyenes.

A következő rendezvényt szeretném a figyelmükbe ajánlani:
* Hölgy kollégáimmal kifejezetten a nők speciális pénzügyi problémáiról tartunk előadást, nem feltétlenül csak nőknek. Az ő pénzügyi hozzáállásuk az utóbbi időben erősen átalakult – igazodván az új kihívásokhoz. Ezt figyelembe véve Óbudán tartandó koktélpartinkra elsősorban a hölgy érdeklődőket várjuk (de nem kizárólag) nagyon sok szeretettel. Hogy fel tudjunk készülni, kérem az érdeklődők jelentkezzenek előre a Regisztráció címen.

Hasznos, de nem eléggé? Ingyenes (és kötelezettségmentes) személyes tanácsadásunkon jóval több segítséget kaphat! 

Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

Hasznosnak találja? Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan örülni fognak, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.

 

Itt a gazdasági világvége(!?) – vagy beszállás!?

… avagy ráharapunk-e a gumicsontra?

Sorozatban látnak napvilágot az ijesztő tartalmú hírek még a gazdasági szaksajtóban is. Valóban? Ön is úgy látja, hogy itt a totális gazdasági csőd? Ezeknek a cikkeknek az olvasása során mindig felsejlik bennem néhány gondolat. Ezeket szeretném most Önnel is megosztani.

Az újságot a katasztrófák adják el, és egy olyan újságot nehéz lenne eladni, aminek ez áll a címlapján: “Minden remekül, normális mederben megy, egészségesek a marhák, a madarak, és a klímaváltozás is megállt.”

Ehelyett mi történik: kezébe veszi a reggeli kávé mellé a (…) újságot, és az új nap ígéretével telve olvasni kezdi: xy cég vezetőjét csalásért letartóztatták, a (…) árfolyama zuhant az árutőzsdén, esik a világ összes tőzsdeindexe, bizonytalan az euro/forint árfolyama, stb.

Ön pedig éppen megkapta a jól megérdemelt jutalmát, osztalékát, vagy bármilyen egyéb szerencsés módon pénz állt a házához, és éppen azon gondolkodik, hogy mit is kezdjen vele. Korábban már eldöntötte, hogy befekteti.

És az olvasottak tudatában az első „magától értetődőnek tűnő- kérdés Önben: fektessek én egyáltalán ebbe a szörnyű világgazdaságba” Na ne! Inkább veszek egy nagyobb kocsit, nagyobb tévét, kicserélem a bútort, befektetek egy ingatlanba, stb. Az legalább kézzel fogható.

Javaslom: nézzen azért jól körül. Azok a sikeremberek, akiket ismer, mire költenek, ha pénz áll a házhoz? Mondjuk emiatt nehéz is először felismerni őket, mert olyasmire, ami nem látszik egyből. Visszaforgat a cégébe. Félretesz egy befektetési portfólióba. Feltölt egy külön bankszámlát, amiből csak pénzt hozó dolgokra költ. Vagy magába invesztál – a tudását, képességeit fejleszti, hogy még tovább növelje az előnyét.

Aztán itt a másik probléma: a magyarok egyik legnagyobb hibája – befektetési szempontból – a rövidtávú gondolkodás. “Ki tudja, mit hoz a jövő?” – mondja az átlag magyar – És csak a jövő hétig tervez, jó esetben a jövő hónapig!”. És a gazdasági sajtó kiszolgálja: zömében valóban arról ír, mibe kell fektetni a jövő hétig. Üdítő kivétel, ha valahol egy cikk egy teljes évre ad elemzést és tanácsot. Én nem emlékszem, hogy valahol is olvastam volna komoly cikket, ami tíz évre előre nézett. Pedig, így visszatekintve: milyen hamar eltelt az a tíz év!

Miért aktuális ez? Az elmúlt hetekben – a gazdasági sajtó szerint – a világ tőzsdéi összeomlottak. Így, ezekkel a szavakkal. Jó kis „gumicsont”?!

Arról meg aztán szót se ejtsünk, amit Kínáról írtak! Ott aztán a teljes összeomlás és katasztrófa! Nézzük csak a Shanghai kompozit tőzsdeindexet! A csúcsról, az abszolút maximumról (6124 pont) vissza”zuhant” 4568 pontra. Most vessük ezt össze azzal, hogy ez az index, egy évvel ezelőtt 3000 pont körül volt. Igen, pontosan! Nem írtam el! Számoljunk csak egy kicsit! Az előző évben (a zuhanással együtt is) 52%-ot emelkedett, vagyis másfélszer annyi pénzem van, mint egy éve volt! Most is úgy gondolja, hogy a bankbetét a főnyeremény?

És itt jön a képbe a mi munkánk egyik legfontosabb eleme, az alaprendezés. Október-novemberben a legtöbb Ügyfelünk realizálta a befektetését, megtartva annak csúcs-értékét. És kihasználva az esést, most rakjuk vissza a pénzeket. Ugye ismerős a mondás: Vásárolj olcsón, adj el drágán! Nos, mi pontosan ezt tettük.

Ezúton hívom föl az Ön szíves figyelmét a recessziós hangulatra! A hosszútávú befektetések szempontjából itt az idő! Beszállási ponton vagyunk, most érdemes vásárolni (szinte minden tőzsde mélyponton van)!

Soros úr is milliárdokkal gazdagodott az elmúlt napokban. Megkongatta a vészharangokat, és neki mint az egyik legnagyobb tőzsdegurunak a legtöbben hittek.  Eközben a háttérben már el is kezdték a felvásárlást. A cél ugyanis az, csináljunk egy jó kis recessziós hisztériát, ahol (majdnem) mindenki igyekszik megszabadulni befektetéseitől.

És a tőzsdecápák elkezdtek felvásárolni, akkor most mi is omlott össze, hogy is van ez. Semmi különös nem történt, csak a szokásos. A hullámvasút megérkezni látszik a hullám aljára, most pedig erőt és lendületet vesz egy újabb felső csúcspont eléréséhez.

Kostolany, a neves tőzsdeíró mondja: aki részvényekbe fektet, az vegyen be öt évre álomport – nem fog csalódni. De ha nem is alszik el egy komoly befektetés után, legalább öt évig ne olvassa a magyar gazdasági sajtót! Ha mégis kibírhatatlan szükségét érzi, akkor olvassa a Financial Times-t…

Vagy üljön le velem egy tartalmas beszélgetésre. Lépjen velem kapcsolatba itt!

Név (kötelező)

Email cím (kötelező)

Telefonszám (kötelező)

Lakcím (település)

Kérdés, üzenet

Hozzájárulok, hogy számomra Dusik Andrea hírleveleket küldjön.

A tanácsadás ingyenes és kötelezettségmentes!

Ha baráti, ismeretségi körében vannak olyanok, akik számára ez az információ hasznos lehet, biztosan hálásak lesznek Önnek, ha felhívja a figyelmüket rá. Előre is köszönik Önnek.